Nvidia divulga seu balanço hoje e o mercado não está atento a mais nada além disso. As bolsas globais têm leve alta, enquanto investidores esperam mais um trimestre de números estonteantes da líder consagrada da nova trend de AI. Aqui, mercado monitora revisão de gastos para 2025 do governo e fala de RCN em evento, além dos números do Caged.

Estados Unidos:

Ontem as bolsas norte-americanas encerraram em leve alta, antes da divulgação dos resultados da Nvidia que saem hoje. Os papéis têm funcionado como um barômetro do humor do mercado, uma vez que os resultados da fabricante de chip de US$ 3 trilhões em valor de mercado mostram o apetite do setor em investir em inteligência artificial. É esperado um crescimento de 70% nas receitas do tri e, mas mais importante, mercado aguarda guidance da companhia para o restante do ano, o que poderia ajudar nas projeções sobre desaceleração maior que o esperado da economia norte-americana, reavivando as discussões sobre possível recessão. Já vemos apostas de cortes de até 100 p.b. para este ano, iniciando agora em setembro.

Mundo:

Na Ásia, as bolsas operaram mistas, à espera de Nvidia. O iene perdeu força contra o dólar, em reflexo às falas do diretor do BoJ, Ryozo Himino que ressaltou que o BC japonês vai subir juros desde que a inflação caminhe de acordo com as expectativas da instituição, mas que estes dados deverão ser acompanhados com muita cautela. Na China, o estresse no mercado de bonds continua. Falando de Europa, bolsas estão majoritariamente em alta, sem grandes catalisadores no radar, com CPI da zona do euro previsto para sexta, no qual espera-se desaceleração. Discussão sobre próximo corte de juros pelo BCE também fica no radar, especialmente após críticas ao BC europeu sobre a política fiscal acomodatícia aplicada até o momento.

Brasil:

Em dia sem grandes movimentações tanto no exterior quanto aqui, o Ibovespa encerrou próximo à estabilidade, enquanto o dólar subiu para R$ 5,51. As ações da Vale foram destaque de alta, após definição de substituto de Eduardo Bartolomeu, com o apontamento do atual CFO, Gustavo Pimenta, ao cargo. Na contramão, os papéis da Petrobras recuaram, conforme a correção dos preços do petróleo nos mercados internacionais. Hoje governo publica agenda de revisão de gastos para 2025, com objetivo de economizar até R$ 25 bi no ano que vem. O STF pode julgar recurso sobre exclusão do ISS na base do PIS/Cofins e na agenda teremos Caged e sondagem da indústria.

Abertura:

Na abertura, o índice dólar (DXY) avança, enquanto futuros em Wall Street ensaiam alta e os juros das Treasuries operam estáveis, com os T-bonds 10 anos em 3,83%. Commodities recuam, assim como criptoativos, com bitcoin operando abaixo de US$ 60 mil.

O que esperar?

Mercado local vai monitorar as movimentações de Wall Street com resultados de Nvidia, mas também fica de olho aqui em fala de RCN e coletiva do governo sobre revisão de gastos para 2025, além dos números do Caged. Commodities com viés de baixa podem pesar nas exportadoras.